ВТБ предложил оптимальную структуру инвестиционного портфеля при снижении ставок

Специалисты по инвестициям предложили, как сбалансировать инвестиционный портфель на фоне падения ключевой ставки ЦБ и доходности.

Инвесторы начали готовить портфели к снижению ставок. Они присматриваются к компаниям в сфере энергетики, IT и финансов.

Для баланса между доходностью и риском внимание уделяют новым альтернативным инструментами. Например, фондам прямых инвестиций на стадии Pre-IPO, цифровым финансовым активам и ЗПИФам на коммерческую недвижимость.

«Цикл высоких ставок не вечен. Как только они начнут снижаться до 10-11%, прежние стратегии перестанут приносить реальную прибыль. Денежный поток неизбежно пойдет в активы, которые растут в новой фазе цикла: в акции, недвижимость и золото», — сказал заместитель начальника управления продаж инвестиционных продуктов Private Banking и «Привилегии» ВТБ Евгений Береснев.

Эксперты ВТБ считают, что оптимальная структура инвестиционного портфеля на долгосрочную перспективу следующая:

• 45% рублевых облигаций, из которых 40% в ОФЗ и 60% в корпоративных бумагах;

• 17% валютных облигаций;

• 15% акций;

• 9% ЗПИФов недвижимости;

• 9% проектов на стадии Pre-IPO;

• 5% золота.

Ожидается, что подобное инвестирование позволит сочетать доходность и защиту от девальвации.

Отметим, что эти советы не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией.